한국가스공사 리포트 몇 개 + 간단 목표가 생각해보기

유진투자증권 하반기 전망 中

 

 

수소. 수소경제로드맵 2.0

한국가스공사의 새로운 모멘텀

 

한국가스공사에게 우호적인 요금정책

 

 

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메리츠증권 하반기 전망 中

 

동사의 주가는 전통적으로 유가와 양의 상관관계를 유지

연결자회사 실적이 유가에 연동되는 구조

 

작년 배당을 지급하지 못했지만 올해 1000원의 DPS 지급 예상

하반기 정부의 '수소경제로드맵 2.0' 등에 발맞춰 동사의 수소 사업도 발표될 가능성 높다는 판단

 

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SK증권 

 

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현대차증권

 

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하나금융투자 유틸리티 위클리 中 (21.06.18.)

 

 

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한국가스공사 PBR 하단은 0.3X

오늘 주가는 37,300원

 

네이버 컨센 기준

21년 BPS 92,336원 >> PBR 0.40 

22년 BPS 96,778원 >> PBR 0.38

23년 BPS 101,590원 >> PBR 0.36 

 

어려울 때 투자해서 잘 나갈 때 매도해야 한다. 

 

2020년은 국제유가 하락에 따른 판매단가 감소 및 천연가스 판매물량 감소로 인해 최악을 경험

어려운 사정으로 인해 작년에는 배당이 없었고 올해는 배당을 지급할 예정

고로, 작년 최악에서 올해 개선

 

한국가스공사에 우호적 환경 >> 인플레이션, 금리인상, 유가상승, 환율, 원재료 가격 상승 수혜

 

수소 모멘텀

 

PBR 0.6은 갈 수 있지 않을까?

 

그렇다면 

 

21년 55,400원 (업사이드 49%)

22년 58,000원 (업사이드 55%)

23년 61,000원 (업사이드 64%)